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Se espera apertura moderadamente alcista en Europa. 

1- Las manos fuertes vuelven al trabajo, y es muy importante ver si confirman o no, las muy claras bajadas y debilidades que se vieron en Europa durante toda la semana pasada. Si perdiéramos la zona de mínimos del viernes ya con las manos fuertes en activo sería muy preocupante. 

2- El viernes fue una jornada de fuertes tomas de beneficios en Wall Street. Ya comentamos durante los días anteriores, que estacionalmente la última semana del año en EEUU suele ser así, es difícil que sea alcista en los últimos años. Mejor no darle muchas vueltas y decimos lo mismo que en Europa, vamos a ver que pasa con la vuelta de las manos fuertes al trabajo en el día de hoy. 

3- Un factor negativo que sigue ahí a pesar de las subidas iniciales es el euro. Sigue con su fortaleza y esto no es nada favorable para las bolsas europeas, la mayoría de manos fuertes creen que la primera resistencia fuerte aún estaría más arriba, en la zona de 1,2140 a la altura de la proyección de Fibonacci del 100% del impulso anterior alcista. Contando por supuesto desde el punto de flexión. 

4- Un factor muy positivo es la fuerte subida de la bolsa de China en el día de hoy, gracias a un dato de PMI Caixin de manufacturas que ha subido de 50,8 a 51,5 cuando se esperaba 50,6. Por lo tanto mucho mejor de lo esperado. Al sectorial de materiales básicos le va a gustar especialmente. 

5- Otro factor positivo es el hecho de que Corea del Norte ha lanzado una oferta de diálogo a Corea del Sur. Esto no es nada habitual, y aunque nadie se cree nada, no deja de considerarse como un gesto de Corea del Norte para dejar de montar líos. Las razones son muy claras, las sanciones económicas le están haciendo mucho daño. 

6- El petróleo está fuerte y esto podría ayudar a las petroleras. Las razones de la subida de hoy hay que buscarlas en la inestabilidad en Irán, donde se suceden violentas manifestaciones contra la política económica del régimen actual. 

7- Hoy se darán en Europa los datos de PMI que podrían afectar la cotización del euro. Un euro que sigue propulsado en realidad por la debilidad del dólar. Un dólar index que ha tenido el peor año desde el 2003. 

Se espera una apertura ligeramente al alza en Europa. 

1- Ayer Wall Street cerró ligeramente al alza con un cierto rebote de tecnológicas y por los valores financieros, pero si miramos el gráfico diario, vemos que esta última semana no ha existido. El volumen ha sido bajísimo toda la semana, y las velas del S&P 500 son minúsculas y sin apenas sin cambios. Ellos han tenido una última semana de trámite donde apenas han querido moverse por no estropear el año. 

2- La atribulada Europa es la que ha estado en la semana negativa. De momento y a pesar de la subida inicial el principal factor bajista de ayer sigue totalmente activado ya que el euro sigue fuerte y con ganas de irse al 1,20 gracias a la debilidad renovada del dólar. 

3- También ayer causaron problemas los bonos, y el Bund de nuevo está a la baja. 

4- Se espera muy bajo volumen en esta última sesión del año en Europa, con lo cual siempre existe el mismo riesgo de ayer, que cualquier movimiento se vea exagerado por la falta de contrapartidas. 

5- El Nikkei ha cerrado plano con una subida de casi el 20% en el año y sin ganas de cambiar las cosas. 

6- En un día de muy pocas novedades habrá que estar atentos a las 14h al dato de inflación en Alemania, que podría mover al euro y a los bonos si sale desviado y por tanto mover a las bolsas. 

7- Es el último día del año, por lo que tampoco se puede descartar algunos cuadres de cartera en cualquier mercado de algunas manos fuertes despistadas que aún queden por ahí. 

8- Ayer en Italia se han dado los pasos previos para convocar las nuevas elecciones, lo cual va a ser el siguiente numerito político que perjudicará a Europa a partir del mes que viene. Partido populista en cabeza de los sondeos, y previsiones de ingobernabilidad porque no se ve ninguna posibilidad de que nadie, ni ninguna alianza consiga la mayoría. 

Ya verán como hablamos mucho de este tema el año que viene. 

Valores y noticias a destacar en la apertura española

LLeida.net obtiene tres nuevas patentes en diferentes países como Colombia y Australia

Lar España consigue financiación para un nuevo centro comercial

Liberbank firma alianza estratégica con Evo Payments en EEUU

Según Expansión Bankia vuelve al mercado promotor. 

Según prensa ACS ha pedido autorización a la UE para la OPA sobre Abertis. 

Prosegur. Hoy paga dividendo extraordinaria de 0,45 euros brutos por acción

Amper consigue un acuerdo para cerrar sus pleitos en Samoa. 

Se espera apertura ligeramente a la baja en Europa. 

1- La principal causa bajista de esta Europa, que no ha tenido rally de Navidad, ni tiene sobre todo dinero, el interés es escaso, hoy es la renovada fortaleza del euro. 

O mejor dicho la debilidad del dólar. Porque el dólar sigue bajando contra todos los pares, sin una causa clara. Se habla sobre todo de una toma de beneficios, por aquello de compra con el rumor y vende con la noticia de la reformas fiscal, pero a ciencia cierta nadie lo tiene muy claro. 

Así que de rebote hace subir al euro que parece encaminarse hacia el 1,20 para disgusto de las grandes exportadoras europeas. 

2- Ayer la sesión de Wall Street fue muy poco inspiradora casi sin cambios.  La recuperación de las tecnológicas tapó la bajada de las energéticas. El volumen fue casi un 40% más bajo de lo normal, y nadie tiene ganas de mover demasiado en un año que ya está cerrado para las manos fuertes. Las velas de los últimos días en el S&P 500 son muy pequeñas y casi sin cambios. El día 2 volverá el mercado, en lo que queda de semana es difícil. 

3- El Nikkei ha cerrado bajando un 0,56% muy lastrado por el sectorial bancario, también el bajo volumen ha sido la nota clave. 

4- El sectorial de materiales básicos podría volver a tener un buen día. 

Y es que el cobre sube y van 15 sesiones seguidas, lo cual no se había visto nunca en la historia. Hoy le ha animado más aún la noticia de que China ha ordenado parar la producción al principal productos de cobre chino, de forma temporal, para bajar la fuerte contaminación ambiental. 

5- En el sorteo de hoy el bitcoin está bajando el 7,3%. Hoy Corea del Sur prohíbe las cuentas anónimas en bitcoin. Hay bastante preocupación porque el bitcoin es usado para muchas transacciones de dudosa procedencia. 

6- Desde el punto de vista técnico a vigilar en el futuro del eurostoxx la media de 200 en gráfico diario a cuya altura se está acercando de nuevo. Es un soporte muy fuerte. 

Valores y noticias a destacar en la apertura española

Se espera muy bajo volumen por estar muchos operadores de vacaciones. 

Ventas minoristas en España en noviembre, suben 2% interanual. 

Hispania compra a Barceló una participación en socimi de hoteles por 172 millones de euros. 

Ibercaja ha vendido una cartera de créditos fallidos por importe de más de 300 millones de euros

Abengoa consigue en consorcio una planta desalinizadora en Turquía

CAF consigue contrato en India de 19 tranvías

Expansion publica hoy un informe donde se ven fuertes salidas de dinero de los bancos, y no solo catalanes en octubre por el 1-0. 

Hoy paga dividendos Prosegur Cash de 0,02 euros brutos por acción

 

Se espera una apertura confusa en Europa. 

1- Y es que viendo el gráfico del S&P 500, plano en los últimos días y con velas muy pequeñas parece que no haya pasado nada. Pero no es así, ayer fue un día con muchas cosas a resaltar en Wall Street, que a diferencia de Europa sí que abrió ayer sus puertas. 

Apple fue el protagonista negativo de la sesión, arrastrando con él a las tecnológicas a la baja. Su sectorial cayó 0,7%. Apple el 2,54% y todos sus proveedores a la baja. Hoy sus proveedores en Europa van sin duda a caer. 

Y todo ello por nuevos rumores que llegan desde Taiwan diciendo que van a bajar las previsiones de ventas de su iphone X en el primer trimestre de 50 millones a 35. Apple dijo que no opinaba sobre rumores de mercado, y hay que recordar que este tipo de publicaciones son muy habituales y luego en la mayoría de las ocasiones son falsas. 

Pero el caso es que con un mercado con muy bajo volumen como el de ayer los movimientos eran fáciles de exagerar. 

Lo que sí es verdad es lo que dicen las crónicas, que hay menos incentivos para comprar tecnológicas porque tienen un tipo medio de impuesto de sociedades de tan sólo 24% muy por debajo de otros sectores como la banca. En suma que la reforma fiscal les favorece mucho menos. 

Hoy algunos medios como Reuters, incluso advertían que entre manos fuertes se temen tomas de beneficios intensas en los FANG a partir de enero. 

2- Pero hubo más cosas importantes. Como por ejemplo la fuerte subida del petróleo, que llegó a la zona de 60$ gracias a la noticia de la explosión de un oleoducto en Libia. Esa zona ya es de fuertes resistencias. De momento ayer favoreció mucho a los sectores de energía en EEUU y especialmente al petrolero. 

3- Igualmente estuvo muy fuerte el sector de distribución minorista, con por ejemplo la cadena Macy's subiendo el 4,6% tras un informe de Mastercard, diciendo que las ventas vía tarjeta de las fiestas habían sido las más altas desde 2011. 

4- Se espera que el volumen hoy en Europa sea mucho más bajo de lo habitual y durante toda la semana por vacaciones de los operadores. Es la semana más típico para su descanso al haber cerrado lunes y martes y estar entre las fiestas navideñas. Esto puede provocar sesiones muertas, pero cualquier movimiento puede ser exagerado por la falta de contrapartidas. 

5- Anteayer en plena Navidad hubo un flash crash del euro contra el dólar que le llevó a perder un 3% y volver a recuperarlo todo en pocos instantes. Para reflexionar con el tema de la costumbre de algunos de poner stops loss muy lejanos por si acaso, los stops loss tienen que estar siempre mucho más cercanos. 

6- Nikkei cierra con ligera subida de 0,08%

4- Puede ser un buen día para materiales básicos ya que el cobre toca en este momento máximos de 3 años.

El Ibex de momento con fuertes bajadas por el resultado electoral catalán donde los partidos a favor de la independencia vuelven a conseguir la mayoría absoluta, lo que el mercado entiende va a causar que siga la tensión política de forma indefinida. No obstante este tipo de reacciones a resultados electorales pueden ser  muy volátiles y cambiantes. 

Los bonos también se ven claramente afectados y el bono español baja mucho más que los demás. 

Vuelven los ataques a Caixabank y Sabadell que son los dos peores del Ibex con bajadas superiores al 3,5% en ambos casos.

Elecnor va a construir líneas eléctricas en Brasil por 248 millones

Almirall va a distribuir dos medicamentos de AstraZeneca para el colesterol en España

Abertis. Atlantia comenta que pedirá autorización a los ministerios de Fomento y de energía para la OPA sobre Abertis

La SOCIMI Ortiz Properties pagará dividendo de 0,206 euros por acción el 15 de enero

Sotogrande. Oferta aceptada por el 78,616%

Tubos Reunidos cambia a su presidente ejecutivo. 

Rovi consigue préstamo de Banco europeo de inversiones por 45 millones

Indra ha suprimido el cargo de Consejero Delegado, ya que Javier de Andrés se va de la empresa. 

Caixabank da aval a Colonial en la oferta para comprar Axiare. 

Se espera apertura bajista en Europa. 

1- El principal factor bajista en Europa es el resultado de las elecciones catalanas de ayer. En las mismas la suma de partidos a favor de la independencia volvieron a conseguir la mayoría absoluta, aunque con menos votos que en 2015. Pero el caso es que el mercado interpreta el resultado como que se va a perpetuar la crisis política, y en muchas crónicas se ve que se teme que la onda expansiva incluso lleve a otra crisis política nacional, con varios medios pidiendo elecciones anticipadas nacionales. 

Lo que queda claro es que esto condena al Ibex a tener en el mejor de los casos, muy pocas posibilidades de hacerlo mejor que las demás bolsas europeas, como ya viene pasando desde septiembre, donde el comportamiento es mucho peor que las demás. Con estos problemas políticos, no va a ser España un destino favorito para las grandes manos fuertes extranjeras en lo relativo a la renta variable. 

La posible contaminación a las otras bolsas europeas queda contenida, por la apreciación que se ve en las crónicas internacionales de que la independencia ahora mismo no es una posibilidad real. Pero sí la inestabilidad. 

Los bonos españoles también se ven afectados con bajadas fuertes y ampliación del diferencial con los bonos alemanes. 

2- En Wall Street siguen su marcha con subidas gracias a los valores financieros y de energía a cuenta de la reforma fiscal. El S&P 500 simplemente se ha detenido porque le cuesta pasar el número redondo de 2.700 como le ha pasado en todas las centenas, por pura psicología de mercados. 

Además se ha conseguido evitar, mediante votación en el Congreso el shutdown por el techo de deuda, aunque volverán al trabajo a este respecto en enero. 

3- El volumen como ya pasó ayer va a ser mucho más bajo de lo normal con muchos operadores empezando sus vacaciones navideñas. Y la bolsa de Londres solo va a tener media sesión lo que bajará más aún el volumen. 

Esto puede causar como ya pasó ayer que pueda haber más bandazos,  pues al haber menos contrapartidas es más fácil mover al mercado en cualquier dirección.