Martes, 18 Diciembre 2018

Al cierre. Pendientes de un rebote que mantenga la tendencia alcista en Wall Street

Sesión de rebote en Europa cuando el viernes en Wall Street se dio la vuelta en la zona de la media de 200 sesiones.

La sesión de hoy en los mercados ha sido muy especial, no sólo a nivel fundamental sino también a nivel técnico.

Primero de todo, debemos ser conscientes de cómo quedaron las cosas el viernes pasado, ya que el mínimo de la sesión se situó en los alrededores de la media de 200 sesiones en multitud de índices de Wall Street, lo que ayudó, sin duda alguna, a cerrar lejos de los mínimos de la sesión dejando muestras de interés comprador en casi todos ellos. Por lo tanto, la cuestión hoy era a ver si en el corto plazo encontrábamos de una vez una señal en donde todo el mundo se pusiese a buscar un rebote más potente porque en el corto plazo la situación fuese más prometedora. Dicho cambio podría ser una superación de los precios de la media de 200 en gráficos de 30 minutos, algo que le está costando muchísimo realizar en horario compartido con Europa y la no superación clara es algo que marcó el máximo de la sesión y de ahí no nos hemos movido.

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Otro punto importante de la sesión vuelve a estar otra vez en Washington, ya que se espera que de ahora en adelante tengamos más información acerca de ese plan de inversión en infraestructuras que está haciendo que el ETF tematizado en infraestructuras lo esté haciendo bastante bien en el día de hoy. Otra vez volvemos a tener la misma pelea, porque es el segundo movimiento importante de la presidencia de Donald Trump pero vuelve a tener los mismos problemas, que no se sabe cómo se va a pagar. Todo el mundo tiene asumido que va a pasar algo parecido como con la reforma fiscal, que va a ser un aumento del déficit y del endeudamiento el que va a ser necesario utilizar para poder llevarlo a cabo.

Precisamente, con el punto anterior, justo al final de la sesión han aparecido algunas valoraciones de Credit Suisse muy importantes que hablan de que el aumento de crecimiento en Estados Unidos en 2018 se va a ver compensado por un aumento de déficit y que con el acuerdo presupuestario, esperan una aceleración de las subidas de tipos por parte de la Reserva Federal a cuatro en vez de las tres oficiales. Por lo tanto, estamos a las puertas de un empeoramiento de las condiciones financieras, lo que debe obligar a una nueva valoración de los activos, pero claro, con el descenso que hemos tenido en las últimas sesiones, quizá parte de ese ajuste ya esté asumido. Por lo tanto, el verdadero problema ahora lo tenemos en ver si se respeta la tendencia alcista manteniéndonos por encima de la media de 200 sesiones para intentar conservar que estamos en una tendencia alcista sumida dentro de las ayudas de la reforma fiscal y la posible inversión en infraestructuras.

El otro protagonista del día lo hemos tenido en el mercado de crudo, ya que en algunos momentos hemos conseguido rondar la zona de los 60 $ pero le está costando bastante poder recuperarse tras los descensos de días pasados con ese susto en el cuerpo del fuerte aumento de la producción dentro de Estados Unidos. Hoy hemos conocido el recuento de instalaciones petrolíferas realizado por Baker Hughes en donde tenemos un importante repunte superior a los 25, por lo que se confirma ese aumento de producción provocado por el aumento de precio. Además, el informe mensual de la OPEP dice que prácticamente el 95% de incremento de producción generado fuera de la organización está situado en Estados Unidos, así que tenemos varias confirmaciones del mismo dato. Por lo tanto, será la demanda de crudo la que intente compensar la situación, algo que vimos en los datos de la semana pasada y además la OPEP considera que ha subido con respecto al año pasado.

Descripción Último Dif. %
STXE 600 BASIC RES.PR.EUR 456,34 1,98
STXE 600 CHEMICALS PR.EUR 917,2 1,73
STXE 600 CONSTR.+M.PR.EUR 436,46 1,71
STXE 600 TECH PR EUR 430,51 1,61
STXE 600 HEALTH C.PR.EUR 681,71 1,56
STXE 600 RETAIL PR.EUR 293,94 1,55
STXE 600 AUT+PRT PR.EUR 630,72 1,49
STXE 600 TELECOM.PR.EUR 258,51 1,45
STXE 600 INSURANCE PR.EUR 286,32 1,44
STXE 600 FIN.SER.PR EUR 483,64 1,43
STXE 600 P.H.GD. PR.EUR 790,86 1,38
STXE 600 OIL+GAS PR.EUR 300,72 1,29
STXE 600 IND. G+S PR.EUR 513,42 1,12
STXE 600 FOOD+BEV.PR.EUR 623,05 1,01
STXE 600 BANKS PR.EUR 183,65 0,88
STXE 600 UTILITIES PR.EUR 265,19 0,87
STXE 600 TR.+LS.GRE.EUR 226,56 0,75
STXE 600 R. EST.CA PR.EUR 164,18 0,74
STXE 600 MEDIA PR.EUR 261,78 0,58

 

 

Descripción Dif. % Último
E-MINI S&P CONTINUOUS 0,83 2,64
MINI DOW JONES CONTINUOUS 1,02 24,414
NASD E-MINI CONTINUOUS 1,32 6,502
     
IBEX35 PLUS CONTINUOUS 1,69 9,768
DAX FUTURE CONTINUOUS 1,96 12,284
DJ EURO STOXX50 FUTURE CONTINUOUS 1,81 3,367
CAC 40 FUTURE CONTINUOUS 1,27 5,142
     
EURO SCHATZ FUTURE CONTINUOUS 0,03 111,905
EURO BOBL FUTURE CONTINUOUS 0,04 130,54
EURO BUND FUTURE CONTINUOUS -0,05 157,96
EURO-BUXL-FUTURE CONTINUOUS -0,05 159,36
     
EURO BONO FUTURE CONTINUOUS 0,07 145
LONG-TERM EURO-BTP FUTURE CONTINUOUS 0,18 135,89
EURO-OAT FUTURE CONTINUOUS -0,04 152,56
     
5 YEAR US TRY NOTE FUTURE CONTINUOS -0,16 114,6328125
10 YEAR US TRY NOTE FUTURES CONTINUOUS -0,23 120,890625
30 Year US Treasury Bond Futures 2018-MAR, ETH 0,2 144,4375
     
EUR/USD 0,21 1,22751
EUR/JPY -0,01 133,27
EUR/CHF 0,09 1,15168
EUR/GBP 0,33 0,88844
     
GBP/USD -0,06 1,38163
USD/JPY -0,18 108,569
     
MINI-SIZED GOLD CONTINUOUS 0,78 1,325
MINI-SIZED SILVER CONTINUOUS 2,24 16,5
PLATINUM FUTURES CONTINUOUS 1,02 971,3
CRUDE OIL CONTINUOUS 1,05 59,82